Exemple de plan financier pour une SRL de conseil

Les capitaux propres de départ, pas un capital

Pour une SRL, le CSA ne fixe aucun capital : il demande des capitaux propres de départ suffisants, compte tenu des autres sources de financement. Ce sont les apports des fondateurs (en numéraire ou en nature), complétés le cas échéant par des emprunts, un compte courant ou des aides publiques.

Les hypothèses de l'exemple

• Tarif journalier : 850 € HTVA.
• Jours ouvrables retenus par an : 220.
• Jours facturés : 132 la première année, 165 la deuxième.
• Charges fixes : 3 200 € par mois.

Le chiffre d'affaires vaut 850 € × 132 jours = 112 200 € la première année (taux d'occupation de 60 %), et 850 € × 165 jours = 140 250 € la deuxième (75 %).

Les rubriques à présenter

Le plan reprend au moins les éléments de l'art. 5:4, § 2 CSA : description de l'activité, sources de financement, bilan d'ouverture et bilans projetés, comptes de résultats projetés, budget des revenus et dépenses sur deux ans au moins, hypothèses, et le nom de l'expert externe le cas échéant.

Les points de trésorerie à ne pas oublier

• Les délais de paiement des clients : facturer n'est pas encaisser.
• La TVA : encaissée avec les ventes, elle est reversée à l'État aux échéances de déclaration.
• L'impôt des sociétés et les versements anticipés (voir plus bas).
• La rémunération du dirigeant et ses cotisations sociales d'indépendant.

Un administrateur (mandataire de société) est présumé exercer une activité indépendante : il relève du statut social des indépendants et s'affilie à une caisse d'assurances sociales, et non à l'ONSS, qui concerne les travailleurs salariés (INASTI, « Qui est indépendant ? »). La présomption peut être renversée si le mandat est gratuit, en droit et en fait.

Sans versements anticipés suffisants, l'impôt est majoré : le taux de la majoration est de 6,75 % pour l'exercice d'imposition 2026 comme pour 2027 (SPF Finances, page « Versements anticipés »). Une petite société n'est soumise à aucune majoration pour ses trois premiers exercices comptables à partir de sa constitution (art. 218, § 2 CIR 92, même source).

Les ratios

Solvabilité (capitaux propres ÷ total du bilan), liquidité générale (actifs circulants ÷ dettes à court terme), capacité de remboursement (DSCR) : un plan les présente année par année.

Il n'existe pas de seuil légal : chaque banque fixe ses propres critères, et ils varient selon le crédit, le secteur et les garanties. Présentez les ratios année par année et demandez à votre banque ce qu'elle attend.

Le même plan dans Fiplan

Dans Fiplan, vous encodez les hypothèses par module (revenus, personnel, investissements, financements, apports) ; le logiciel écrit le journal en PCMN, en dérive le bilan, le compte de résultats et le tableau de trésorerie, et contrôle l'égalité Actif = Passif à chaque calcul. Le rapport Notaire reprend les rubriques de l'art. 5:4 du CSA ; les rapports Banque, Conseil et Standard s'adressent à leurs lecteurs ; le classeur Excel contient de vraies formules.